文/新浪财经香港站 赵岚

　　据野村证券10月5日发布的《中国互联网与新媒体月度追踪》报告：8月，在中国使用时长Top 50App中，“字节系”整体份额从去年8月的34.2%升至41.8%，按年提升7.6个百分点；“腾讯系”从 30.9%降至8.6%，按年下滑2.3个百分点。

　　野村认为，字节与腾讯之间的时长份额差距正在扩大。

　　抖音维持登顶 红果已成为中国第四大APP

　　单款App层面，抖音8月占中国移动互联网总时长为19.3%，微信以18.3%居次。抖音时长继7月首超微信后继续保持领先。

　　野村在报告中特别指出了“字节系”红果短剧的强劲的增长表现。

　　红果MTS（Month Time Spent/月度总使用时长）按年暴涨182%；DAU（Daily Active User/日活跃用户数量）按年大涨118%；DTSD（Daily Time Spent per User /单用户日均使用时长人均时长）按年增长29%。

　　红果在中国互联网的时长份额已经从一年前的2%迅速提升至5.9%，一年扩张3.7个百分点，成为中国第四大APP。

　　据野村同期发布的《中国互联网和新媒体》报告，认为字节跳动主导中国AI短剧价值链，从Seedance（即梦）生产端、到“红果+抖音”的下游分发、以及番茄小说提供的IP内容来源，字节有着全链路的最强优势。

　　此外，“字节系”第二梯队同样增势迅猛。抖音极速版时长占比6.3%，今日头条2.5%、番茄免费小说2.0%，字节系在中国使用时长最长的Top 20 App 中至少占据5席（按MAU与时长双口径）。

　　而腾讯也并非乏善可陈，“护城河”微信依旧有着最广泛MAU（Monthly Active Users/月活跃用户），渗透率为90.6%，前20大APP中，腾讯QQ为50.1%，腾讯视频为25.2%。“字节系”抖音为80.4%，豆包为32.4%，红果为32.2%。

　　但渗透率增长表现方面，“腾讯系”与“字节系”呈现显著分化。微信渗透率同比增长3.1%，QQ微降1.1%，腾讯视频则降低4%；“字节系”抖音增长6.9%，豆包、红果渗透率“爆发”，分别增长20%和13.8%。

　　短剧冲击下 长剧平台“失血”触目惊心

　　野村认为，“字节系”快速的时长增长，正在对其他内容应用造成冲击，尤其是长视频。QuestMobile 监测亦显示，四大长视频平台月度使用时长在过去一年整体下滑24%至47%。

　　8月腾讯视频月总时长同比下滑 40%，爱奇艺下滑35%，芒果TV下滑 27%，只有“阿里系”优酷凭借头部剧集把跌幅从7月的47%收窄至9%。

　　据野村AI短剧报告，短剧的成本优势正在改写影视剧市场供给。真人短剧单部制作成本40万至100万元，精品超百万；AI低端短剧成本仅数千元，高质量作品成本10万至20万元以上，整体成本较真人剧低50%至90%。

　　爆款率方面，AI短剧仅约1%，远低于有粉丝基础的真人剧（爆款率10%-20%），但更低的单部投入让制片方得以 “以量取胜、快速迭代”。

　　政策面野村认为，9月1日施行的微短剧管理新规，要求强化版权保护、内容审核与可追溯，短剧行业正从“低价走量” 转向“IP与品质驱动”，因此，番茄小说的IP生态将成为“字节系”内的又一重资产。

　　此外，在短视频赛道内，“字节系”与同业差距继续扩大。

　　8月，抖音的总用户时长同比增幅25%、单用户日均时长增长6%；快手总用户时长同比下降16%，单用户日均时长同比下滑14%，“抖快”两者差距持续拉大。

　　Bilibili8月总用户时长同比校服增长4%，日活跃用户数增长4%。

　　份额“此消彼长”延伸至其他赛道

　　音乐方面，“字节系”汽水音乐8月日活同比增长61%，番茄音乐增长33%，而腾讯音乐旗下QQ音乐、酷狗、酷我日活分别下滑5%、15%、15%，全民K歌月总时长下滑21%，同业网易云音乐基本走平，仅微跌1%。

　　办公软件方面，“字节系”飞书日活大增53%，“腾讯系”企业微信增9%，“阿里系”钉钉微降3%（但钉钉日活仍居首，为7400 万）。

　　AI工具方面，“字节系”豆宝的日活跃用户数达到1.74亿，位居榜首，同比增长3.5倍，环比增长3%。Quark Browser（夸克）紧随其后，日活跃用户数为3300万，同比增长1%，环比持平；Deepseek日活跃用户数为3100万，同比增长14%，环比持平；以及“阿里系”Qwen千问，日活跃用户数为2800万，同比增长81倍，环比持平。腾讯系“元宝”日活用户排名第五，但日均使用时长超越豆包，位列第三，豆包第四。

　　此外，字节发起的“本地生活之战”也初现成效，其2月上线的本地生活AppDoushengsheng（抖省省）8月日活已达2700万，逼近美团旗下大众点评的3000 万，但人均日使用时长为4.7分钟，远低于大众点评的8.2分钟。

　　中国互联网持续验证“时长向强者集中”

　　从门户到搜索，从社交到短视频、短剧，用户使用时长的王座始终更迭，中国互联网持续验证着“时长向强者集中”的结构性趋势。

　　“字节”从单一短视频公司，扩张到短剧、阅读、音乐、AI、本地生活、办公全品类内容，产品矩阵多点开花。抖音、红果、番茄小说、汽水音乐、豆包、今日头条等多条业务线同时获取着中国用户的时长；“字节系”免费+广告的产品模式拉动用户规模和使用时长快速上行。字节已成为内容、广告乃至AI、电商关键的流量入口。

　　腾讯微信社交基本盘壁垒极强，超90%的渗透率是整个腾讯生态的流量底座，但内容端目前确实面临显著困境。腾讯内容产品集体承压，腾讯视频时长大幅萎缩；QQ 音乐、酷狗、酷我日活用户持续流失；阅文付费阅读日活和人均时长下滑。腾讯如果仅靠社交基本盘托底，内容产品面对字节体系将持续被挤压。

　　野村报告只衡量用户使用时间，时长份额并不等于收入或利润，即时长并不能全额反映广告、会员、游戏等商业化收入表现。这些数据恰是腾讯之所以被称为“巨头”的核心指标。

　　互联网的注意力经济与内容价值命题

　　据《中国网络视听发展研究报告（2026）》，中国互联网用户人均每日刷短剧时长129 分钟，2026年市场规模预计突破1210亿元。

　　从经济价值上看，短剧早已不是边缘生意，而是中国互联网最有潜力的“注意力变现”路径。

　　目前，监管与平台的校正正在同步推进。国家广电总局于2026年9月1日起正式施行《微短剧发展管理办法》，核心管理与规范重点包括：“算法与分发治理：禁止平台使用诱导用户沉迷、过度消费的算法模型，优先推荐优质微短剧”；“11条内容红线：严禁出现危害国家安全、歪曲民族历史、诋毁中华优秀传统文化、宣扬拜金主义与奢靡之风、渲染暴力恐怖、侵害未成年人权益等11类违规内容”等。

　　对于所有互联网内容平台而言，真正的命题或许是“如何让被吸走的时间，产生与体量相称的社会价值。”

　　中国互联网的时间正在被重新分配，分配的方式将决定下一阶段的行业格局。